The Greensheet: 2020 년 9 월

CPUs

신학기로 인해 CPU 수요 증가 

9월 신학기가 시작되며 데스크탑, 노트북, 크롬북의 수요가 증가할 것으로 기대됩니다. 이로 인해 한동안 시장에서 자취를 감췄던 데스크탑이 다시 부상할 것으로 보입니다. 

모바일 CPU의 경우 코로나19의 대유행 때문에 예년보다 수요가 증가할 수 있습니다. 코로나19는 Project Connect(모든 학교를 인터넷에 연결하는 것을 목표로 하는 GIGA 이니셔티브)의 진행 속도를 높였고 그 결과로 Intel 및 AMD 소형 모바일 CPU의 수요가 굉장히 많아졌습니다. 

인텔 11세대 모바일 CPU Tiger Lake에 모두 주목 중 

시장에서는 9월에 출시될 10NM 모바일 CPU와 Ice Lake(10NM), Tiger Lake의 후속작을 기대하고 있습니다. Tiger Lake는 Tiger Lake-Y(엔트리 레벨), Tiger Lake-U(미드티어 레벨), Tiger Lake-H(탑티어 레벨)로 나뉘어 출시될 예정입니다. 

일반적으로 과도기에 후속작의 수요가 압도적으로 높으면 공급 격차가 발생하면서 Ice Lake, Comet Lake, Whisky Lake와 같은 기존 모델을 다시 찾는 경향이 있기 때문에 고객들은 이런 경우에 발생하는 공급 문제의 영향을 최대한 덜 받기 위해 미리 계획을 세울 필요가 있습니다. 

데스크톱 및 서버 CPU 가격이 반등할 것으로 예상 

지난 몇 달간 데스크톱 CPU의 거래는 부진했습니다. 시장에 일부 가격을 낮춘 제품들이 있었으나 가격은 거래 건마다 상승해왔습니다. 

서버CPU의 경우 벤더들이 재고 압박에서 벗어났다고 생각되면 손실을 만회하기 위해 가격을 인상할 것으로 예상됩니다. 그 전에 비용 절감의 기회를 놓치지 않고 이용하는 것을 추천해 드립니다. 

AMD 시장 성장 지속 

AMD는 2020년 1분기부터 서버 프로세서 분야에 큰 반향을 일으키고 있습니다. 보다 향상된 EPYC 프로세서 성능을 기반으로 AMD는 데이터 센터 사업을 두 배로 확장할 계획입니다. 

AMD 서버의 시장 지분율은 낙관적이며 가격도 상승하는 추세입니다. 그러나 많은 수요로 인해 공급 제약은 불가피해 보입니다. 

ICs

신학기로 인해 CPU 수요 증가 

9월 신학기가 시작되며 데스크탑, 노트북, 크롬북의 수요가 증가할 것으로 기대됩니다. 이로 인해 한동안 시장에서 자취를 감췄던 데스크탑이 다시 부상할 것으로 보입니다. 

모바일 CPU의 경우 코로나19의 대유행 때문에 예년보다 수요가 증가할 수 있습니다. 코로나19는 Project Connect(모든 학교를 인터넷에 연결하는 것을 목표로 하는 GIGA 이니셔티브)의 진행 속도를 높였고 그 결과로 Intel 및 AMD 소형 모바일 CPU의 수요가 굉장히 많아졌습니다. 

인텔 11세대 모바일 CPU Tiger Lake에 모두 주목 중 

시장에서는 9월에 출시될 10NM 모바일 CPU와 Ice Lake(10NM), Tiger Lake의 후속작을 기대하고 있습니다. Tiger Lake는 Tiger Lake-Y(엔트리 레벨), Tiger Lake-U(미드티어 레벨), Tiger Lake-H(탑티어 레벨)로 나뉘어 출시될 예정입니다. 

일반적으로 과도기에 후속작의 수요가 압도적으로 높으면 공급 격차가 발생하면서 Ice Lake, Comet Lake, Whisky Lake와 같은 기존 모델을 다시 찾는 경향이 있기 때문에 고객들은 이런 경우에 발생하는 공급 문제의 영향을 최대한 덜 받기 위해 미리 계획을 세울 필요가 있습니다. 

데스크톱 및 서버 CPU 가격이 반등할 것으로 예상 

지난 몇 달간 데스크톱 CPU의 거래는 부진했습니다. 시장에 일부 가격을 낮춘 제품들이 있었으나 가격은 거래 건마다 상승해왔습니다. 

서버CPU의 경우 벤더들이 재고 압박에서 벗어났다고 생각되면 손실을 만회하기 위해 가격을 인상할 것으로 예상됩니다. 그 전에 비용 절감의 기회를 놓치지 않고 이용하는 것을 추천해 드립니다. 

AMD 시장 성장 지속 

AMD는 2020년 1분기부터 서버 프로세서 분야에 큰 반향을 일으키고 있습니다. 보다 향상된 EPYC 프로세서 성능을 기반으로 AMD는 데이터 센터 사업을 두 배로 확장할 계획입니다. 

AMD 서버의 시장 지분율은 낙관적이며 가격도 상승하는 추세입니다. 그러나 많은 수요로 인해 공급 제약은 불가피해 보입니다. 

메모리

메모리 과잉 공급으로 인해 가격 하락

안정적인 공급과 줄어든 수요로 인해 고객사와 유통업체들은 높은 재고 압박에 시달리고 있으며, 그 결과 평균 6-8주의 초과분이 발생했고 14-16주의 초과분이 있는 회사도 있습니다.

전반적인 가격은 2020년 4분기까지 하락할 것으로 예상되며 2021년에도 지속될 것 같습니다. 하지만 파일코인의 인기 덕분에 64GB와 128GB 고용량 서버 DIMM의 거래량이 늘고 있습니다.

수요 약화에 따른 DRAM 시장의 비관적 전망

코로나19가 불러온 경제적 혼란으로 인해 3분기 서버 DRAM 단가는 하락하기 시작했습니다. 가격은 2019년 말에 오르기 시작했고 2020년 1분기 말에 최고조에 달할 때까지 꾸준히 상승했습니다.

플래그십 휴대폰 출시가 늦어지면서 제조사들은 모바일 DRAM 생산량을 줄이고 대신 서버 DRAM 생산을 늘렸습니다.

현재 하이퍼스케일 클라우드 서비스 제공자들은 2분기에 DRAM 구매량을 늘렸고 이것은 높은 재고량으로 이어졌습니다. 새로운 CPU 출시를 연기한다는 Intel의 발표와 현재의 경기 침체로 인해 3, 4분기에는 수요가 다소 줄어들 수 있습니다.

NAND 플래시 부문에서는 세계적인 경기 침체로 인해 2020년 3, 4분기에 대부분의 공급업체들 업황이 악화될 것으로 예상됩니다.

저장장치

대용량 기업용 HDD 수요 급증, 그러나 SSD는 그대로

코로나19가 서버 시장의 성장을 둔화시키는 가운데 중국의 파일코인 채굴 활동으로 인해 10TB 이상의 대용량 HDD 수요가 증가하고 있습니다. 이 때문에 제조업체들은 생산자원을 대용량 HDD에 집중할 것으로 보이며, 더 적은 용량의 HDD 가격 하락을 초래할 수 있습니다.

SSD 수요는 아직 늘지 않았으며 제조업체들은 재고 이슈를 피하기 위해 생산량을 줄이고 있습니다. 공급업체들은 2020년 4분기까지 SSD 가격이 비슷하게 유지될 것으로 예측합니다.

파일코인 채굴로 인한 GPU 수요 급증

차세대 GeForce 시리즈인 Nvidia GeForce RTX 30의 출시일이 9월 초~중순으로 예정되어 있습니다. 잠정적으로RTX 3080이 먼저 출시되고 이어서 10월에 RTX 3070가 출시될 것으로 예상됩니다.

공식 출시 날짜가 아직 확정되지 않았기 때문에 RTX 20 시리즈에 대한 문의가 증가하고 있습니다. RTX 2080 시리즈의 단종이 발표되면서 발생한 공급 부족에도 불구하고 가상화폐 채굴활동으로 인해 GPU의 수요가 증가하는 상황입니다.

RTX2060과 더불어 GTX16 시리즈도 가격이 5~10% 정도 상승했습니다. 파일코인 채굴은 보다 강력한 성능의 GPU를 필요로 하고 주로 중국 채굴꾼들이 채굴하기 때문에 중국에서 RTX 2080ti의 가격이 지속적으로 폭등했습니다. 고사양 GeForce 그래픽카드의 가격 상승세는 적어도 4분기까지는 지속될 전망입니다.

완제품

원자재 부족이 주변 장치 공급 혼란을 야기

그동안 원자재 부족 때문에 광 트랜시버, 웹캠, 와이파이 카드 생산에 여러 차례 차질이 빚어졌고, 3분기 중반으로 접어들고 있지만 공급 문제는 나아지지 않고 있습니다. 중국의 코로나19 사태가 안정화되면서 중국의 공장들이 전면 가동을 재개하고 있지만 원자재 공급 부족은 장기화될 것으로 보입니다.

동남아시아 국가들의 락다운으로 인해 칩셋 공급에도 문제가 있습니다. 통신산업에 대한 투자가 늘고 5G가 발전하면서 공급이 수요를 따라가지 못하고 있지만, 공급업체들은 올해 4분기부터는 공급 상황이 다소 나아질 것으로 기대하고 있습니다.

공장 이전으로 인해 와이파이 모듈 카드 공급 감소

제조사들은 미·중 무역전쟁의 결과로 WLAN카드 생산 공장을 중국에서 대만으로 서서히 이전하고 있습니다. 공장 이전의 영향을 받는 시리즈는 AX200, AX201, AC 9461, AC 9462 이며, 일부 시리즈가 평소보다 불량률이 높아 공급에 더욱 차질이 있다는 소문도 있습니다.

고객들은 대체품을 찾고 있지만 원재료 부족으로 인한 PCB, 크리스탈 발진기 등의 공급 부족으로 인해 대체품을 찾지 못하고 있습니다. 한편으로는 10월 초에 공급이 회복되기 시작할 수도 있다는 의견도 있습니다.

웹캠 수요 지속적으로 증가

웹캡 공급은 지난 4월부터 제한되어 있었고 제조업체들은 여전히 공급을 따라잡기 위해 노력 중입니다. 웹캠에 사용되는 CMOS 센서의 웨이퍼 부족도 문제라서 시장에서의 공급은 더욱 감소할 수 있습니다.

최근 중동 지역의 고객들은 프로젝트에 사용하기 위해 저가형 웹캠을 대량 요구하고 있습니다.

아시아 지역의 공급업체들 또한 제조업체들이 아시아 지역이 아닌 EMEA 지역에 우선적으로 출하를 하고 있기 때문에 전분기 대비 재고 할당량이 적다고 보고하고 있습니다. 이런 상황은 결국 공급 부족을 더욱 악화시키고 가격은 상승할 것입니다.

공급 부족이 가격 상승 초래

전세계적인 락다운으로 인해 2분기 LCD 수요는 큰 타격을 받았고, 이 때문에 패널 생산량이 30%나 줄어 가격이 상승하고 있습니다.

하지만 3분기 초에 재택근무자와 원격수업을 받는 학생들 때문에 크롬북 수요가 증가하였고, 그 결과 모든 공장이 생산 라인을 크롬북 사이즈 패널로 전환했기 때문에 14인치와 15.6인치 패널에 엄청난 공급 격차가 발생했습니다.

대부분의 노트북 제조업체들은 주로 사용되는 사이즈의 패널 할당을 거의 받지 못했습니다. 현재 공급량은 전체 수요의 30%에 불과하지만 4분기 말에는 회복될 것으로 보입니다.

한편 가격은 20%이상 상승했고 공인된 유통업체들에겐 재고가 거의 없습니다.